欧洲烯烃业继续缩减产能

供应过剩 需求疲软 

近段时间以来，停工和整合是欧洲化工行业热烈讨论的内容。近期，在葡萄牙波尔图举行的欧洲石油化工午餐会上，与会者表示，欧洲烯烃行业正努力应对不确定的长期前景。这些与会者表示，一些蒸汽裂解及下游衍生物装置将被关闭，更多装置存在被整合的可能性。这是目前行业人士对市场情绪的反馈。

在烯烃方面，由于计划检修和季节性补充库存，行业人士对今年第三季度市场增长持积极态度，但对欧洲烯烃市场的长期状况表示担忧。4月，埃克森美孚和SABIC分别宣布计划关闭其各自位于法国格雷文雄和荷兰赫伦的石化厂的石脑油裂解装置。此次宣布的关闭计划将使欧洲市场每年减少约110万吨乙烯和丙烯产能。5月，利安德巴赛尔宣布正式启动对烯烃和聚烯烃部门，以及中间体和衍生物部门欧洲资产的战略评估。该评估将从公司战略的角度对资产进行评估，即发展和升级核心业务、建立盈利的循环、发展低碳解决方案业务等。这进一步加剧了有关更多装置关闭的猜测。

市场消息人士表示，目前仍很难对欧洲装置停工和整合的未来发展有一个清晰的了解。一位乙烯终端消费企业人员在活动中表示：“很多公司现在都有进行内部项目评估，以确定下一步该怎么做，但尚未定论。”该人士表示，他认为，再增加一套裂解装置关闭的消息，可能会在市场上引发多米诺骨牌效应。

从产品来看，乙烯在第二季度面临供应过剩和衍生物需求疲软的挑战，丙烯供应也因为需求疲软而过剩。据消息人士透露，欧洲乙烯现货市场的购买欲望仍然很低，大多数买家注意力也是集中在合同供应量上，理由是储存能力有限，衍生物需求疲软。据标普全球旗下的普氏公司评估，2024年上半年，欧洲乙烯的平均现货价格为780.07欧元/吨，同比下降约8%。第二季度欧洲丙烯市场现货折扣也持续扩大，停检活动的减少增加了企业供应能力，使消费者更加谨慎。这与第一季度形成了鲜明对比，当时因为一些关键生产设施停检引发了市场价格上涨。

相比之下，欧洲丁二烯市场呈现由平衡到紧缩的变化过程，消息人士指出区域内部市场和出口市场之间存在较大价差。报道称，尽管区域内部消费者不断努力寻找额外的供应，但出口还在继续。

 一些参与者表示，欧洲芳烃市场下半年的需求或仍然前景黯淡。对于英力士苯领位于加拿大萨尼亚的苯乙烯生产设施将于2026年6月永久关闭的影响，各方看法不一。一位消息人士表示：“从长远来看，萨尼亚的关闭应该会影响欧洲。但市场正在进行重塑，苯乙烯市场将会重新恢复平衡。”一位贸易商表示，萨尼亚苯乙烯设施的关闭可能会对欧洲价格产生“支持性影响”。另有行业人士表示，关闭不会影响欧洲市场，因为它只与美国消费有关，对欧洲来说微不足道。英力士苯领在萨尼亚的苯乙烯产能为44.5万吨/年。

市场消息人士称，产能合理化调整对于解决欧洲氯乙烯和聚氯乙烯（PVC）供需失衡至关重要，西班牙PVC生产商Ercros的潜在收购交易就是明证。此外，欧盟最近对来自美国和埃及的进口PVC征收反倾销税。欧洲生产商已经认为，有必要采取反倾销税措施，以保护欧洲市场免受具有原料成本优势的美国出口产品的冲击。

欧洲一家PVC生产商表示：“欧洲当前PVC装置的开工率仍然太低，在供需再次平衡之前，需要根据当前的市场需求进行产能合理化调整。另外，所有树脂生产商都希望恢复利润率。然而，我认为需求还不足以支持利润率的提高。我们有在7月提高价格的雄心，但实际上，我认为7月和8月的价格跟随乙烯价格波动是合乎逻辑的，因为需求仍然低迷。”